El capital de trabajo
Publicado 30 Marzo 2009 por Alfredo Puerta
Cualquier administrador de empresas, puede decirnos que su mayor dolor de cabezas, luego de lidiar con las cargas impositivas es la administración del capital de trabajo. Para muchos este concepto tan sencillo puede explicar porqué las empresas pierden dinero a pesar de estar bien posicionadas en el mercado y atacando un mercado cautivo.
El capital de trabajo es aquella cantidad de recursos que debe tener la empresa para realizar sus operaciones cotidianas, es decir, pagar la nómina, los materiales de fabricación o los productos terminados, la luz, el alquiler, etc.
Este concepto es también asimilable a las personas naturales, Ud. necesita una cantidad de dinero para cubrir sus obligaciones mensuales, la hipoteca, el colegio de los niños, etc.
Los problemas de capital de trabajo en las empresas, suelen ser de dos tipos: (i) Por mala sincronización entre la cobranza y los pagos de deuda, (ii) Por falta de control del efectivo recibido. Cualquier parecido con la realidad personal es mera coincidencia.
Analicemos el caso de la persona natural:
Mala sincronización entre cobros y pagos: ¿sabe Ud. el día de corte de su tarjeta de crédito?, ¿tiene Ud. un cronograma de cuándo vencen sus obligaciones?, entonces puede que no esté aprovechando de la mejor manera posible el cobro de su quincena con sus pagos, es más es posible que si genera ingresos por otras vías no tenga un estimado de cuando los va a recibir y si no los ha recibido es porque quizás no tenga una estrategia de cobranza, lo que en definitiva le puede traer muchos problemas.
Como hemos comentado anteriormente, el manejo de las finanzas personales no dista mucho del manejo que hacen las empresas, si Ud. lo hace para su compañía, entonces ¿Por qué no hacerlo para Ud?, es más no se necesitan los grandes cálculos que hace en el trabajo, las cifras suelen ser mucho menores y las operaciones más simples, quizás eso le quita la emoción, pero no debería tomarle mucho tiempo.
Falta de control del efectivo recibido: esto tiene dos vertientes la primera se refiere a la cantidad de dinero que Ud. está comprometiendo versus lo que recibe; es decir, si está gastando más de lo que tiene o simplemente no sabe en que gasta el dinero. La segunda vertiente es si al recibir su ingreso, realiza una distribución de este de manera estructurada, realizando los apartados correspondientes que incluyen lo que está dispuesto a gastar por entretenimiento, etc.
La solución a los problemas anteriores, así como en el caso de las empresas, radica en realizar un control del dinero que entra y que sale, busque ayuda si no puede, consúltelo con su pareja y trabájenlo juntos, esto puede ser un buen momento de unión familiar buscando un objeto que les permita trabajar en conjunto.
La buena noticia es que al realizar estos ajustes, los resultados se ven rápidamente y le harán sentirse mucho mejor y más feliz.
01 de Abril, 2009 a las 15:27 pm
Buenas sugerencias, en mi caso solo tengo 2 TDC, y por supuesto las utilizo dependiendo del dia de cobro, hay una que es para los 15 y la otra para los 30 así hago mas efectivo su uso y los intereses son menores…saludos
06 de Abril, 2009 a las 9:49 am
Excelente post, siempre es bueno mantenerse al ritmo con el aprendizaje día a día, y hoy no ha sido la excepción.
Muy interesante por qué sirve para la administración del efectivo de una empresa y de una persona común, por eso el consejo es doblemente valido, tienen razón.
Como siempre felicidades!
21 de Abril, 2009 a las 21:55 pm
Una vez mas el lenguaje de esta explicación es sencillo y práctico. Se resume al flujo del dinero, ingresos menos egresos debería ser positivo para estar tranquilos. Nuestro capital de trabajo también lo podriamos resumir en el presupuesto de una familia mensual, trimestral o anual, y correlacionar lo presupuestado con lo ejecutado, siempre viendo de cerca nuestra variable del ingreso.
26 de Mayo, 2009 a las 21:10 pm
soy estudiante de administracion y estamos realizando un trabajo de formulacion de proyectos enla cual me pide la maestra que realice mi capital d etrabajo, lo cual me tiene un poco confundida ya que tengo entendido que este solo debe de haber cuano arranca una empresa y en la que estoy trabajando ya tiene 6 años de haber empezado mi pregunta es ¿en estos casos como se debe de realizar estas operaciones?
27 de Mayo, 2009 a las 14:22 pm
Muchas Gracias por los comentarios.
Definitivamente, las finanzas personales no se alejan de las de la empresa, al final del día, estas se basan en los mismos principios. Si Ud. sabe como administrar los recursos de su empresa, haga lo mismo para su casa y viceversa, el problema es que muchos autores y consejeros quieren hacerle creer a sus clientes que esto es una cuestión de magia negra o ciencia cuántica y en realidad lo que aplica es el sentido común.
Con respecto a la pregunta del capital de trabajo para una empresa en marcha, este se puede calcular de dos formas, la primera como la diferencia entre el activo circulate y el pasivo circulante y la segunda como la cantidad de efectivo que debe tener disponible la empresa para mantener sus operaciones. Le sugiero la lectura de los capítulos 18 al 20 del libro de Ross, Westerfield y Jordan Fundamentos de Finanzas Corporativas.
Gracias y espero que continúen siguiendo el blog.
27 de Mayo, 2009 a las 15:14 pm
lo mejor es eliminar las tarjetas de creditos y financiarse uno mismo , eso era antes que una tarjeta de credito hacia falta cuando uno no depende de la tarjeta de credito uno aprende a administrarse mejor, ya que los intereses son muy altos , se nota mas cuando uno tiene un limite muy alto en las tarjetas ese es mi comentario y consejos financiese ustedes mismo y controlen sus gastos en restaurant y discotecas alli es donde se usan mas las tarjetas de creditos
15 de Julio, 2009 a las 16:04 pm
Alfredo
Si una empresa acumula crédito tributario por no poder descontarse el IVA de sus compras con el de sus ventas, va a generarse un problema de falta de capital de trabajo a la larga.
Cómo se puede salir de este contexto, sin recurrir a endeudamiento??
24 de Septiembre, 2009 a las 12:47 pm
Hola me parece muy interesante este página en todos los sentidos, gracias por estár en este medio. Mas que un comentario, mi pregunta es: Tenemos un negocio y muchas veces sucede que en un mes vendemos toda la mercancia, pero al cancelar o volver a comprar no alcanza el dinero. Me podrian dar una idea de que pueda ser lo que está sucediendo.
04 de Diciembre, 2009 a las 8:23 am
La verdad estoy feliz de tener la oportunidad y la casualidad de conocerlos,; tan solo fue que me inscribi en facebook, asi de facil. la verdad explican muy bien de forma sencilla, pedagogica y didactica. Inspiran confianza para ir uno avanzando en este mar de dificultades que significa nuestro pais. Cada dia que pasa hay la necesidad de un mayor aprendisaje, porque estas situaciones simplemente nos enseñan a pasos agigantados ;tanto en politica como economia.Y debemos ser mas acusiosos he ir en busca de la informacion que uds. ofrecen de una manera expedita rapida y hasta ahora confiable. Debo dar las gracias porque esto es nuevo, el acceso a la informacion a traves de internet sentado en una comoda butaca en tu casa. y asi logras sacarte ese chichon de la cabeza; Oye¡¡¡¡ , que antes lo que hacias era frotarlo con whiskey , y nada el bicho seguia ahí.